Opowieść o przyjaźni misia Alberta, pingwina i starego farmera. Cała trójka wyrusza razem na wyprawę w poszukiwaniu rodziców misia. Jednak ktoś chce pokrzyżować im plany i odebrać pewien tajemniczy... budyń, który pochodzi z magicznej krainy położonej za siedmioma górami i siedmioma...
Film oparty na książce Fergusa Hume'a pod tym samym tytułem. Akcja filmu rozgrywa się w 1886 roku w Melbourne i dotyczy niewyjaśnionego morderstwa. Ofiara okazuje się pewien dobrze znany dżentelmen, którego śmierć wzbudza powszechne zainteresowanie.